Регулирование ликвидности банковской системы

ОСНОВНЫЕ ПОДХОДЫ К ОБЕСПЕЧЕНИЮ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ

Исмаилова Шахсанам Вакир кызы, ВГИ (филиал) ВолГУ, г. Волжский E-mail: fariz1992@yandex.ru

Дадаян Алина Семеновна, ВГИ (филиал) ВолГУ, г. Волжский E-mail: isaak_dadayan@mail.ru

Аннотация. В статье рассмотрены термины «конкуренция» и «конкурентоспособность» с точки зрения различных авторов, описано многообразие конкурентных отношений в банковской системе и рассмотрена конкурентоспособность банковской системы.

Ключевые слова: конкуренция, конкурентоспособность, микроконкурентоспособность, микроуровень, мезоуровень, макроуровень, ликвидность

С термином «конкуренция» неразрывно связан термин «конкурентоспособность» товара, хозяйствующего субъекта, отрасли, национальной экономики. Конкуренция обязывает предприятие предоставлять конкурентоспособные услуги. Существует диалектическая связь конкуренции и конкурентоспособности — одно вытекает из другого. Естественно, что категории «конкуренция» и «конкурентоспособность» должны относиться к фиксированному периоду времени и конкретному рынку.

В широком смысле в экономической теории конкурентоспособность означает возможность выигрыша в соревновании. Как справедливо полагает М. Гельвановский, «применительно к экономической сфере конкурентоспособность означает — обладание свойствами, создающими преимущества для субъекта экономического соревнования… Область, или сферу, в которой ведется соревнование, можно назвать конкурентным полем» .

По мнению Я.В. Трофимовой, «конкурентоспособность — экономическая категория, характеризующая положение объекта относительно объектов-конкурентов на рынке, выраженная через определенные показатели (индикаторы)» .

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

Таким образом, конкурентоспособность — это возможность эффективной хозяйственной деятельности и ее практической прибыльной реализации в условиях конкурентного рынка. Реализация обеспечивается всем комплексом имеющихся у фирмы средств, включая маркетинговые. Производство и эффективная реализация конкурентоспособных товаров и услуг — обобщающий показатель жизнестойкости фирмы, ее умения эффективно использовать свой производственный, научно-технический, трудовой, финансовый потенциал.

Рассмотрим многообразие возникающих конкурентных отношений в банковской системе на трех основных уровнях, для каждого которых используются свои подходы, методы, показатели (таблица 1).

Таблица 1

Предмет конкурентоспособности по уровням банковской системы

Уровень Предмет Факторы, определяющие конкурентоспособность

Микроуровень Банковский продукт и (или) услуга Качество и цена банковского продукта и (или) услуги

Банк в целом Надежность и стабильность банка

Мезоуровень Объединения банков (ассоциации, холдинги, группы) Устойчивое улучшение показателей эффективности использования имеющихся финансовых ресурсов

Макроуровень Национальная банковская система в целом Общее состояние банковской системы, ее сбалансированность, инвестиционный климат, кредитная политика и т.п.

Уровень конкурентоспособности определяется функциональной ролью национальной банковской системы в экономике Российской Федерации, уровнем финансовой устойчивости и транспарентности, качеством корпоративного управления.

На микроуровне банковской системы конкурентоспособность можно рассматривать по трем направлениям:

а) функциональная — разные банковские продукты и (или) услуги удовлетворяют одну и ту же потребность;

б) видовая — банковский продукт и (или) услуга с определенными потребительскими качествами удовлетворяет потребность;

в) межбанковская — преимущество на рынке имеет тот банк, который своими продуктами и (или) услугами привлек внимание потенциальных потребителей.

Видовая конкурентоспособность на микроуровне банковской системы проявляется в соотношении цены и качества (технических и экономических параметров) конкретных банковских продуктов и (или) услуг, производимых отдельными банками. В этом аспекте конкурентоспособность можно

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

рассматривать как свойство банковского продукта и (или) услуги, которое позволяет охарактеризовать степень удовлетворения клиентом конкретной потребности по сравнению с аналогичными продуктами и (или) услугами, представленными на рынке.

Межбанковская конкурентоспособность на микроуровне банковской системы (конкурентоспособность банка) — 1) способность банка обеспечивать производство продуктов и (или) услуг, лучших по качеству и больших по количеству, чем другие банки в условиях эффективного использования конкурентного потенциала, наращивания конкурентных преимуществ, при наименьших затратах на единицу производимых продуктов и (или) оказываемых услуг ; 2) комплексный динамичный показатель сравнительного уровня развития критериев его деятельности, в том числе конкурентоспособности предоставляемых им услуг, отражающий, в конечном итоге, эффективность принятия управленческих решений его руководством ; 3) потенциальные и реальные способности и возможности кредитной организации создавать и продвигать на рынок конкурентоспособные продукты и услуги, формировать положительный имидж надежного и современного банка, отвечающего всем ф требованиям клиентов ; 4) показатель его преимущества перед банками-конкурентами в определенный временной промежуток на рассматриваемом рынке.

Следовательно, конкурентоспособность банка — его способность обеспечивать производство услуг, лучших по качеству и больших по количеству, чем другие банки в условиях эффективного использования конкурентного потенциала, наращивания конкурентных преимуществ, при наименьших затратах на единицу оказываемых услуг. Таким образом, микроконкурентоспособность должна определяться степенью изменения основных оценочных показателей для конкретного банковского продукта и услуги, рассматриваться в динамике.

Конкурентоспособность на мезоуровне банковской системы -эффективность работы банковских групп при различных вариантах развития экономики России и мировой финансовой системы.

Основные конкурентные преимущества банковских групп состоят в следующем: а) создание банковских групп позволяет осуществить предоставление долгосрочного кредита на инвестиционные цели и распределить риск между его участниками; б) банки-участники групп меньше зависят от региональной конъюнктуры и изменения положения на рынке банковских услуг; в) для того чтобы приобрести полный контроль над тем или иным банком, инвестиций требуется меньше, чем для поглощения, так как при приобретении части акций поглощаемого банка цена за одну такую акцию будет меньше, чем

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

аналогичный показатель при покупке всех акций; г) достигается определенный эффект операционной экономии .

Решение проблем макроконкурентоспособности отличается особой сложностью, обусловленной масштабностью и многосторонностью национальной банковской системы. Таким образом, конкурентоспособность на макроуровне — это эффективность национальной банковской системы России.

Конкурентоспособность на макроуровне банковской системы — это эффективность национальной банковской системы России , которая проявляется в ее способности конкурировать с банковскими системами стран с развитой рыночной экономикой, а также способность национальных кредитных организаций конкурировать между собой . Волков O.P. выделяет два вида конкурентоспособности на макроуровне банковской системы — национальный и международный. Под национальной конкурентоспособностью он понимает способность банков отдельных стран конкурировать с иностранными банками на национальном рынке. Международная конкурентоспособность, по его мнению, состоит в способности национальных банков конкурировать с иностранными банками на зарубежных рынках . f

Важнейшими показателями конкурентоспособности банковской системы являются: а) показатели, отражающие масштаб банковской системы и их соотношение с важнейшими макроэкономическими показателями (отношение активов и капитала банков к ВВП, отношение выданных кредитов и привлечённых вкладов к ВВП и др.); б) сравнительные показатели, характеризующие объёмы активов и капитала крупнейших российских банков по сравнению с банками развитых стран; в) показатели, характеризующие устойчивость, ликвидность кредитных организаций и банковской системы в целом; г) показатели, характеризующие уровень насыщения банковскими услугами ( количество кредитных организаций, распределение капитала банков по территории страны); д) показатели, характеризующие доступность банковских услуг для населения; е) рентабельность банковской системы .

Оценка состояния конкурентной среды на рынках и уровня их монополизации необходима для выработки решений и принятия практических действий по развитию конкуренции, применении антимонопольного законодательства, разработке и реализации программ демонополизации, оказание селективной поддержки отдельным секторам экономики .

Существуют два основных направления в технике оценивания уровня конкуренции в банковском секторе. Техника прямого оценивания предполагает применение математических методов, использование которых дает ряд преимуществ, таких как: возможность более точного анализа, способность прогнозирования динамики развития и др. Основным недостатком техники

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

оценивания конкуренции является сложность получения данных по процентным ставкам по всему спектру кредитов и депозитов по каждому банку. Техника косвенного оценивания включает в себя два основных метода: структурный и неструктурный. Структурный метод (парадигма Мейсона) представляет собой реализацию системного подхода. Соответствующая этой теории концептуальная схема содержала три базовых блока и получила название парадигмы «Структура — Поведение — Результат» («Structure — Conduct — Performance»). При этом «Структура» представляла структуру рынка, «Поведение» — поведение фирм на рынке, а «Результат» — результативность функционирования рынка. В рамках структурного метода вычисляются индексы, позволяющие оценить уровень концентрации.

Среди наиболее часто применяемых в исследованиях неструктурных подходов оценки конкуренции можно выделить модели Т. Бреснахана, Дж. Панзара — Дж. Росса, Ф. Барруш — Л. Модешту, основанные на подходах новой эмпирической теории отраслевых рынков. Эти модели опираются на конкурентное поведение банков в условиях, когда не существует способов влияния на результаты посредством использования структурных особенностей f рынка .

Основная идея методологий Т. Бреснахана и Дж. Панзара-Росса состоит в том, что поведение банковских фирм сравнивается с несколькими модельными случаями: монополией, олигополией, совершенной конкуренцией. Сравнение производится на основе сопоставления значений специально разработанного параметра (вывод и интерпретация значений данного параметра приведены ниже). На основе сравнения делается вывод о том, к какой структуре ближе всего изучаемая отрасль .

Оценка конкурентоспособности банков, предлагаемая A.B. Буздалиным, подчеркивает выраженную статистическую зависимость данных критериев: высокое значение какого-либо из них должно сопровождаться ростом значений остальных критериев, определяющих превосходство одного банка над конкурентами. Очевидно, что результат оценки пяти критериев, являющихся балансовыми данными, не может являться итоговым показателем конкурентоспособности банка.

Методика оценки конкурентоспособности банка В. Кромонова достаточно доступна, предлагает расчет большого количества коэффициентов, но носит субъективный характер. Кроме того, вызывает вопрос обоснованности параметров «фильтра Кромонова», т.е. условий, необходимых для участия банка в рейтинге.

Для оценки конкурентоспособности банка по методике И.О. Спицына, Я.О. Спицына необходимо сопоставить его положение с положением основных

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

конкурентов по следующим критериям: абсолютная и относительная доля рынка, тенденция доли рынка, относительная доходность деятельности, относительное качество и стоимость предоставляемых услуг, относительная капиталоёмкость деятельности банка. Путем экспертной оценки важности показателей и приведения их к единой пятидесятибалльной шкале рассчитывается степень банковской конкурентоспособности .

Рассмотренные модели оценки конкурентоспособности банковского сектора отличаются разнообразием подходов и методик, имеют преимущества и недостатки. Однако, оптимальной методикой, позволяющей оценить конкурентоспособность банковской системы на макроуровне является методика косвенного оценивания в рамках структурного подхода, на микроуровне -методика оценки конкурентоспособности банка И.О. Спицына, Я.О. Спицына.

Подводя итоги, полученные в результате анализа теоретических основ обеспечения конкурентоспособности банковской системы, целесообразно сформировать следующие выводы.

Банковская система, будучи одним из важнейших звеньев рыночной Ф экономики, оказывает огромное, разностороннее воздействие на ф жизнедеятельность общества в целом. Она не только обеспечивает механизм межотраслевого и межрегионального распределения денежного капитала, но и является ключевым элементом расчетного и платежного механизмов хозяйственной системы страны. Важнейшая её задача — создание и функционирование рынка капитала, как основного звена национальной экономики, определяющего её развитие в целом.

Рыночной экономике присущи конкуренция, борьба за достижение преимуществ, соперничество в выпуске высококачественной продукции и услуг. Банковскую конкуренцию можно определить, с одной стороны, как совершающийся в динамике процесс соперничества субъектов банковского рынка, в ходе которого они стремятся обеспечить себе прочное положение на этом рынке; с другой — это мощный механизм регулирования, обеспечивающий эффективность функционирования банковской системы.

С конкуренцией неразрывно связана конкурентоспособность товара, хозяйствующего субъекта, отрасли, национальной экономики. Конкурентоспособность банковской системы — один из базовых финансово-экономических параметров, необходимый для развития банковской системы в условиях ее глобализации. Конкурентоспособность банковской системы может быть рассмотрена в порядке возрастания уровня конкурентного поля: по микро-, мезо- и макроуровням.

ВЕСТНИК НАУКИ И ТВОРЧЕСТВА

Литература:

1. Банковское дело: учебник для студентов ВУЗов / Е.П. Жарковская. — М.: Омега-Л, 2006. — 452 с.

3. Дробышевский С., Пащенко С. Анализ конкуренции в российском банковском секторе. — М.: ИЭПП, 2006. — 130 с.

5. Коробов Ю.И. Банковская конкуренция на современном этапе // Банковское дело. — 2010. — № 11. — С. 13-16.

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

________МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х_________________________

13. Целевая региональная программа (план) противодействия коррупции. —

Правительство Тюменской области . — URL: http://www. admtyumen. ru/ogv_

ru/gov/adm_reform/more .htm

14. Бусарова К. Нарушения при госзакупках исчисляются десятками миллиардов. Голикова пожаловалась Путину / http: // ura. ru /news/1052214089

16. Важнейшие итоги экспертно-аналитической и контрольной деятельности по направлениям деятельности Счетной палаты в 2013 году Счетная палата Российской Федерации . — URL: http: audit.gov.ru/

© Н.Г. Медведева, 2015

УДК 330

Овсянников Станислав Игоревич

студент (магистр) кредитно-экономического факультета Финансовый университет при Правительстве РФ,

г. Москва, РФ E-mail: ovsyannikov_stanislav@mail. ru

РИСКИ ЛИКВИДНОСТИ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА: ОСОБЕННОСТИ ОЦЕНКИ В НОВЫХ

ЭКОНОМИЧЕСКИХ УСЛОВИЯХ

Аннотация

Статья посвящена оценке риска ликвидности в новых экономических условиях. В действующей практике риск-менеджмента риск ликвидности банка оценивается коэффициентным методом и методом анализа разрывов потока платежей. На основе проведенного исследования выявлены факторы, оказывающие влияние на ликвидность банка, и предложены меры по ее регулированию.

Ключевые слова

Риск ликвидности, методы оценки риска ликвидности, нормативы ликвидности, показатели

ликвидности

Банковская система, как никакая другая, весьма восприимчива к колебаниям в экономике. В условиях экономической нестабильности значительное число небольших российских банков, в связи с финансовыми трудностями, фактически сразу объявляют себя банкротами. Более крупные кредитные организации, даже при столкновении с некоторыми трудностями, стараются достойным образом выйти из кризиса и продолжить отвечать по обязательствам. Данный факт свидетельствует о том, что в условиях нестабильности экономики повышается социально-экономическая ответственность некоторых коммерческих банков. Возникает необходимость обеспечения собственной финансовой устойчивости и платежеспособности банков, а это возможно только лишь при эффективном управлении возрастающими рисками.

Одним из основных банковских рисков считается риск ликвидности. Он означает невозможность банка своевременно и без потерь отвечать по своим обязательствам, удовлетворять потребности клиентов в продуктах и услугах. Риск ликвидности — риск, вызванный несоответствием сроков погашения обязательств по активам и пассивам . К таким потерям относится недополученная прибыль, связанная с отвлечением ресурсов для поддержания ликвидности.

Мировая практика показывает, что в нынешних условиях анализ и своевременность оценки риска ликвидности входит в состав основных задач банковского риск-менеджмента. С помощью данного анализа существует возможность определения реальных тенденций, свидетельствующих об изменении ликвидности баланса банка, выявлении факторов, которые вызвали появление этих изменений, а также прогнозирования

________МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х____________________

их дальнейшей динамики. К сожалению, в России существуют банки, не уделяющие необходимого внимания, связанного с совершенствованием методов оценки риска ликвидности. В связи с этим возникает необходимость проведения своевременной оценки риска ликвидности и принятия мер по его минимизации посредством эффективной системы управления.

Факторы, влияющие на уровень ликвидности, исходя их определения риска, делятся на внутренние и внешние, по влиянию на виды риска на нейтивные и интегральные, по управляемости на контролируемые со стороны банка и нерегулируемые банком.

В современных условиях при оценке риска ликвидности используется двухуровневый подход -централизованный со стороны регулятора банковской системы и децентрализованный на уровне отдельного банка. Во многих зарубежных странах не существует единых показателей оценки ликвидности банка. Система показателей и методы управления ликвидностью модифицируют от банка к банку. Кредитные организации зарубежных стран, в своем управлении активами и пассивами, опираются на применение одной из следующих теорий управления ликвидностью: теории коммерческих ссуд, теории перемещения, теории ожидаемого дохода, теории управления пассивами.

В действующей практике риск-менеджмента банковской системы в России для оценки риска ликвидности используются метод коэффициентного анализа согласно нормативам регуляторов и метод анализа разрывов потока платежей (GAP-анализ). Более того, применяется метод сценарного моделирования, в основе которого лежит моделирование некоторых сценариев состояния банка и финансового рынка.

В основе метода анализа коэффициентов лежит необходимость соответствия банком предельным оценочным показателям ликвидности, которые устанавливаются ЦБ РФ. Коэффициентный анализ ликвидности банка является обязательным к исполнению и считается наиболее простым.

Он включает:

— состав и периодичность расчета показателей ликвидности и их допустимых значений;

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

-анализ и оценку состояния показателей ликвидности на основе сравнения их значений с нормативами, анализа динамики, проведения факторного анализа изменений;

-отбор способов устранения несоответствий, выявленных в процессе проведенного анализа;

-создание информационной базы для анализа.

ЦБ РФ определены нормативы банковской ликвидности, обязательные для финансово-кредитных организаций. Расчет данных нормативов необходимо осуществлять согласно инструкции №139-И «Об обязательных нормативах банков» . Банком России установлены следующие обязательные нормативы ликвидности: коэффициент мгновенной ликвидности (Н2), коэффициент текущей ликвидности (Н3), коэффициент долгосрочной ликвидности (Н4).

Помимо обязательных нормативов банками используется ряд дополнительных показателей. К ним следует отнести следующие показатели структуры: показатель доли кредитов в депозитах, показатель доли первичных резервов в депозитах, показатель доли первичных и вторичных резервов в депозитах.

Анализ и оценка показателей ликвидности включает четыре этапа.

На первом этапе составляют таблицу, которая характеризует действительный уровень экономических нормативов.

На следующем этапе необходимо сопоставить существующие значения каждого показателя норматива ликвидности с предельным уровнем. При этом необходимо уделить особое внимание последней отчетной дате, которая отражает актуальное состояние ликвидной позиции. На данном этапе возможно выявление факторов, которые отрицательно характеризуют существующую систему управления ликвидностью банка.

На третьем этапе выполняется анализ состояния нормативных показателей в динамике для определения тенденции развития, чтобы удостовериться в устойчивости возникшей ситуации.

На последнем этапе производится анализ выявленных негативных факторов и тенденций. Если была определена устойчивая отрицательная динамика, то анализ необходимо провести на ряд дат для выявления наиболее значимых факторов снижения ликвидности.

________МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х___________________

К недостаткам коэффициентного анализа относится то, что он несет в себе только качественную оценку риска и не позволяет адекватно построить прогноз на изменение уровня ликвидности в будущем, а также то, что ликвидность рассматривается не как поток, а как запас.

Поэтому наряду с обязательным исполнением установленных регулятором нормативов ликвидности банками также применяется методика оценка ликвидности на основании расчета ликвидной позиции за определенный период. Данный расчет осуществляется в общем для банка, а также в разрезе разных валют и является отражением соотношения требований и обязательств. Основное отличие данного метода заключается в том, что ликвидность определяется как поток. Ликвидная позиция оценивается на текущую и последующие даты. При этом для определения уровня риска ликвидности составляется реструктурированный баланс, с распределенными по срокам погашения и востребования активами и пассивами. С помощью этого баланса можно выяснить величину покрытия обязательств первоклассными активами.

Недостатком метода анализа разрывов потока платежей является то, что получаемый в итоге результат статичен, не учитывает динамику, сезонность и интенсивность потока платежей. По этой причине с помощью полученного отчета невозможно адекватно произвести оценку реальной потребности банка в ликвидности при возникновении неблагоприятных событий, влияющих на ее уровень.

На сегодняшний день существует потребность в применении специальной методологии сценарного моделирования потоков платежей, проведения оценки и последующего прогнозирования возможной величины разрыва ликвидности.

Одним из ключевых международных документов, регулирующих банковскую деятельность, являются стандарты, разрабатываемые Базельским комитетом по банковскому надзору (Базель I, II, III). В связи с вступлением России в ВТО необходимо выполнение норм Базель II и Базель III российским банками. Базель III — это новые стандарты работы банков, которые разработал в 2010 — 2011 гг. Базельский комитет. Цель Базеля III — решить проблемы, вскрывшиеся в ходе кризиса 2008 года, одна из которых — трудности в оценке ликвидности и обеспечении мгновенной и долгосрочной ликвидности в банках. Базельский комитет определяет риск потери ликвидности как «неспособность банка регулировать сокращение пассивов или финансировать рост активов».

Базель III дополняет требования Базель II в области всех 3-х компонентов: правила расчета капитала, банковский надзор, рыночная дисциплина.

В Базеле II первый компонент «Правила расчета капитала» содержит минимальные требования к размеру капитала, в Базеле III — повышение минимальных требований к размеру капитала и уровню ликвидности.

Указанные стандарты имеют характер рекомендаций и используются Центральными банками некоторых стран с помощью разработки и внедрения необходимых законодательных и нормативных актов. Особенность применения Базельских стандартов в России заключается в неполном применение положений стандарта «Базель II» на текущий момент. Это значит, что завершение внедрения «Базель II» и применение стандартов «Базель III» осуществится практически в одно и то же время. Новые стандарты «Базель III» затронут все банки, но степень изменений будет зависеть от типа и размера конкретного банка.

В области дополнительного контроля уровня риска ликвидности в стандарте «Базель III» предлагается использование двух новых коэффициентов: норматив краткосрочной ликвидности (Liquidity Coverage Ratio, LCR) и норматив чистого стабильного фондирования на регулярной основе (Net Stable Funding Ratio, далее NSFR). Коэффициент LCR отражает возможность обеспечения краткосрочной устойчивости к потенциальным разрывам ликвидности (30 дней) . Коэффициент NSFR применяется для оценки качества ресурсной базы банка в части возможности обеспечения на длительный срок (до 1 года). Планируется с 1 января 2015 года включить в перечень обязательных нормативов LCR, а с 1 января 2018 года — NSFR .

Оценим риск ликвидности ОАО «Сбербанк России» методом финансовых коэффициентов. В таблице 1 представлены показатели ликвидности банка . На 1 января 2015 года обязательные нормативы ликвидности ОАО «Сбербанк России» соблюдаются.

МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х__

Таблица 1

Показатели ликвидности ОАО «Сбербанк России» на 01.01.2010-01.01.2015 гг.

Наименование показателя (%) 01.01.10 01.01.11 01.01.12 01.01.13 01.01.14 01.01.15

Норматив Н2 (мин — 15%) 82,50 80,66 50,93 61,52 53,67 74,46

Норматив Н3 (мин — 50%) 114,40 103,10 73,01 74,34 58,59 66,52

Норматив Н4 (макс — 120%) 73,80 77,88 87,11 99,84 102,30 111,56

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

Кредиты/ Депозиты (Loan-to-Deposit) (не более 100%) 95,57 85,71 97,23 103,28 107,64 113,28

Первичные резервы/ Депозиты (не менее 5-10%) 7,92 6,94 7,40 11,26 9,96 13,01

(Первичные резервы + Вторичные резервы)/ Депозиты (не менее 10-15%) 7,92 12,26 12,70 15,08 13,59 15,62

Норматив мгновенной ликвидности Н2 выполнен с большим запасом и составляет 74,46% при норме не менее 15%. Он регулирует риск потери банком ликвидности за один операционный день и рассчитывается по формуле:

Н2 =

ЛАИ

X 100% , где

(1)

ОВМ-0,5ОВМ

— Лам — высоколиквидные активы;

— ОВМ — обязательства до востребования;

— ОВМ*- минимальный совокупный остаток средств по счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций).

Норматив текущей ликвидности Н3 выполняется и составляет 66,52% при норме не менее 50%. Он регулирует риск потери банком ликвидности в течение месяца и рассчитывается по формуле:

Н3 =

ЛАт

X 100%, где (2)

ОВт-0,5хОВт*

— ЛАт — ликвидные активы;

— ОВт — обязательства (пассивы) по счетам до востребования;

— ОВт* — минимальный совокупный остаток средств до востребования по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования (со сроком исполнения обязательств в течение месяца).

Норматив долгосрочной ликвидности банка Н4 также выполняется и составляет 111,56% при норме не более 120%. Он регулирует риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы (год и выше) и рассчитывается по формуле:

Н4 =

кр»

X 100%, где (3)

К0+ОД+0,5хО*

— КРд- кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше года;

— К0 — капитал банка;

— ОД — кредитные и депозитные обязательства банка;

— О*- минимальный совокупный остаток средств по счетам со сроком исполнения обязательств до года и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД.

Норматив указывает на то, что сумма долгосрочных кредитов должна быть ниже суммы собственных средств (К0) и долгосрочных ресурсов, привлекаемых банком.

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

Эффективное управление ликвидностью позволило Банку сократить избыток нормативной ликвидности, увеличив кредитный портфель и снизив стоимость привлекаемых ресурсов. Банк осуществляет ежедневный мониторинг и прогноз нормативов ликвидности на краткосрочную и долгосрочную перспективу, не допуская избытка нормативной ликвидности при одновременном выполнении, как обязательных нормативов Банка России, так и внутренних лимитов.

Кроме обязательных экономических нормативов каждый банк применяет для оценки собственной ликвидности ряд дополнительных показателей:

— показатель loan to deposit ratio (кредиты/депозиты), рассчитывается по формуле:

ioan to deposit ratio = — • 100% , где (4)

______МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х______________

— К — кредитный портфель (нетто);

— D — депозитный портфель (счета и депозиты клиентов, кроме банков).

Показатель не должен превышать 100%. На 01.01.2015 этот показатель составил 113,28% и требует снижения. В такой ситуации нехватка депозитов покрывается кредитами Банка России. Замещая дефицит внутренних ресурсов и отток капитала, обеспечивая поддержание кредитной активности, Банк России увеличил объем кредитов банкам с 4,8 трлн. рублей до 9,8 трлн. рублей за последний год. Основной прирост

кредитования пришелся на кредиты под залог нерыночных активов.

— показатель первичные резервы/депозиты, рассчитывается по формуле:

. ПКА-ОР

первичные резервы/ депозиты = ———, где

(5)

— ПКА — портфель кассовых активов;

— ОР — обязательные резервы;

— ДП — депозитный портфель (счета и депозиты клиентов, кроме банков).

Данный показатель должен быть не менее 5-10%. На 01.01.2015 этот показатель соответствовал норме и составлял 13,01%.

— показатель первичные и вторичные резервы к депозитам, определяемый по формуле:

первичные и вторичные резервы ПКА-ОР+ГО и ОБР+ЧВ ,^ч

————————=———™——-, где (6)

депозиты ДП

— ГО и ОБР — государственные облигации и облигации Банка России;

— ЧВ — чистые вложения в ценные бумаги, удерживаемые до погашения.

Рекомендуемое значение должно быть не менее 10-15%. На 01.01.2015 этот показатель также находился в оптимальной зоне и составлял 15,62%.

Указанные показатели позволяют установить взаимосвязь между высоколиквидными активами банка и обязательствами, которые подлежат исполнению.

Для оценки и анализа риска потери ликвидности ОАО «Сбербанк России» использует метод анализа разрыва в сроках погашения требований и обязательств. Данные об уровне ликвидности для активов и обязательств Группы приведены в таблице 2 , .

Таблица 2

Уровень ликвидности для активов и обязательств Группы на 30.09.2014 г.

Неаудирован-ные данные (в млрд. руб.) До востребования и менее 1 месяца От 1 до 6 месяцев От 6 до 12 месяцев От 1 года до 3 лет Более 3 лет C неопре-делен-ным сроком/ просроченные Итого

iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.

Итого активов 4 593,0 1 870,1 2 007,1 4 941,1 6 350,9 916,7 20 678,9

Итого обязательств 5 618,4 3 241,1 1 956,8 5 208,8 2 613,2 26,8 18 665,1

Чистый разрыв ликвидности (1 025,4) (1 371,0) 50,3 (267,7) 3 737,7 889,9 2 013,8

Совокупный разрыв ликвидности на 30 сентября 2014 г. (1 025,4) (2 396,4) (2 346,1) (2 613,8) 1 123,9 2 013,8

Показатель избытка (дефицита) ликвидности определяется как разность общей суммы активов и обязательств, рассчитываемых нарастающим итогом по срокам погашения.

Данные таблицы 2 показывают отрицательное значение GAP-ликвидности по срокам до 3-х лет, т.е. банку необходима дополнительная потребность в денежных средствах, которая при изменении процентных ставок на рынке повлечет рост процентных расходов и снижение прибыли.

Банк подвержен риску из-за ежедневной необходимости использования имеющихся денежных средств для расчетов по межбанковским депозитам «овернайт», счетам клиентов, для погашения депозитов, выдачи кредитов, выплат по гарантиям и по производным финансовым инструментам, расчеты по которым производятся денежными средствами.

Наличие дисбаланса является свидетельством недостаточно эффективного управления ликвидностью, активами и пассивами в краткосрочной перспективе, кроме срока от 6 до 12 месяцев.

________МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНЫЙ ЖУРНАЛ «СИМВОЛ НАУКИ» №7/2015 ISSN 2410-700Х_____________________

Предлагаемые подходы оценки ликвидности (коэффициентный, GAP-анализ) требуют совершенствования и имеют недостатки: больший акцент делается статическому анализу, а не динамическому.

Для оценки и анализа риска потери ликвидности Банк использует прогнозирование потоков денежных средств и контроль доступных резервов ликвидности.

С целью обеспечения необходимого запаса ликвидности Банк периодически проводит стресстестирование профиля ликвидности, анализируя разные сценарии. В результате рассчитывается горизонт выживания Банка в случае возникновения исключительных, но потенциально возможных событий.

Оценка ликвидности банка — наиболее важная и сложная задача, позволяющая получить ответ на самый главный вопрос: способен ли банк нести ответственность по своим обязательствам. На способность отвечать по обязательствам, оказывают влияние факторы изменения потока депозитов, спрос на кредиты, государственные гарантии. Ликвидность является одним из основных факторов успешной работы банка, характеризующая его надежность и финансовую устойчивость, а это в итоге формирует имидж банка: чем выше ее уровень, тем больше клиенты и инвесторы доверяют банку. Однако в условиях экономических ограничений, обусловленных кризисом и санкциями, повышается сложность оценки ликвидности банка в связи с ужесточением нормативных требований со стороны регулирующих органов и изначальными условиями работы российских банков: проводить нерискованную, но бездоходную политику, либо стремиться заработать и рисковать. Оптимизация деятельности банка будет действительно эффективной, если она будет проводиться с учетом умеренного уровня рисков.

Список использованной литературы:

1. Инструкция Банка России от 03.12.2012 №139-И «Об обязательных нормативах банков» (ред. от 25.10.2013)

2. «Положение о порядке расчета показателя краткосрочной ликвидности («Базель III»)» (утв. Банком России 30.05.2014 № 421-П) (Зарегистрировано в Минюсте России 25.06.2014 № 32844)

3. Письмо Банка России от 05.02.2013 N 16-Т «О Методических рекомендациях «О порядке составления кредитными организациями финансовой отчетности»

4. Финансовая отчетность. // http://www.sberbank.ru

© С.И. Овсянников, 2015

УДК 338.26

Орлова Лариса Викторовна

канд. экон. наук УВАУ ГА (И) г. Ульяновск, РФ Е — mail.ru: orlica73@rambler.ru

РАЗРАБОТКА ПРЕДЛОЖЕНИЙ ПО ПОВЫШЕНИЮ ЭФФЕКТИВНОСТИ СТРТАТЕГИИ АВИАКОМПАНИЙ (НА ПРИМЕРЕ АО «ЮТейр»)

Аннотация

В статье рассматриваются альтернативные виды стратегии развития авиакомпаний для улучшения конкурентных позиций.

Ключевые слова

Стратегия фокусирования, стратегия лидерства, конкуренция, низкобюджетные авиаперевозчики.

В современных экономических формирования рыночной экономики России отечественные авиакомпании нуждаются в эффективных инструментах достижения целей. Спад пассажиропотока в период мирового экономического кризиса негативным образам отразился на показателях многих авиакомпаний. В

Проблемы ликвидности коммерческих банков

Коммерческий банк будет считаться ликвидным в том случае, когда у него есть доступ к средствам, возможным к привлечению по доступной стоимости и в тот момент времени, когда банк испытывает острую необходимость в них.

Такая ситуация означает, что коммерческий банк либо имеет необходимый объем ликвидных средств, либо обладает способностью быстрого их получения посредством займов или продажи активов.

Замечание 1

Одной из главных задач деятельности коммерческого банка является обеспечение и поддержание необходимого уровня ликвидности.

Финансовые затруднения коммерческого банка характеризуются недостаточным уровнем его ликвидности. В данном случае, банк потеряет часть депозитов, что приведет к уменьшению его наличных средств, а также поспособствует изъятию наиболее ликвидных ценных бумаг.

Спрос и предложение диктуют коммерческому банку потребность в ликвидных средствах.

Так, наибольший спрос на ликвидные средства может возникнуть по следующим причинам:

Готовые работы на аналогичную тему

• Курсовая работа Проблемы ликвидности банка 450 руб.
• Реферат Проблемы ликвидности банка 280 руб.
• Контрольная работа Проблемы ликвидности банка 190 руб.

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту Узнать стоимость

• Изъятие денежных средств клиентом со счетов, открытых в коммерческом банке;
• Принятие коммерческим банком заявок на выдачу кредитов от клиентов, которые подлежат согласованию и дальнейшей выдачи.

Для того чтобы полностью удовлетворить спрос банка на ликвидные средства, коммерческому банку необходимо привлечь какие-нибудь предложения из возможных источников.

Самыми важными поступлениями средств являются вклады от клиентов банка, открытие новых счетов или пополнение уже имеющихся счетов клиентов.

Еще одним, играющим немаловажную роль, источником для привлечения ликвидных средств является своевременное закрытие (погашение) заемщиками своих кредитных счетов. Это позволяет банку обрести возможности для восполнения новых потребностей в ликвидных средствах.

Источники возникновения проблем ликвидности банка

Основными источниками возникновения проблем ликвидности коммерческого банка являются:

• Коммерческие банки заимствуют, путем привлечения новых депозитов у своих клиентов, большие суммы краткосрочных депозитов и резервов у своих клиентов, как юридических, так и физических, затем запускают эти средства оборот и предоставляют кредиты другим клиентам на долгосрочной основе.
• Следовательно, у некоторых банков разнятся сроки погашения по своим активам и сроки погашения по основным собственным обязательствам. Проблема, которая появляется в случае не состыковки сроков, основывается на том, что коммерческие банки имеют довольно высокую долю обязательств, которая требует скорейшего выполнения, таких например, как депозит до востребования, средства на текущих счетах клиентов, а также кредиты денежного рынка.
• Следовательно, коммерческие банки должны быть готовы удовлетворить спрос на денежные средства, который может быть довольно значительным в определенные моменты времени.
• Следующим источником возможных проблем ликвидности коммерческих банков является реагирование банков на изменения процентных ставок.

Пример 1

В случае изменения процентных ставок, в частности их роста, многие вкладчики стремятся изъять свои депозитные средства со счетов в банке, с целью поиска наиболее выгодных банковских предложений по вкладам.

Следовательно, изменение процентных ставок напрямую отражается на спросе клиентов коммерческих банков как на операции по вкладам, так и на кредитные операции. Такое положение сильно влияет на уровень ликвидности банков.

Кроме того, изменения, происходящие в отношении процентных ставок, оказывают не малое влияние на формирование рыночной стоимости активов. Продажа таких активов может быть необходима коммерческому банку с целью получения дополнительных ликвидных средств, а также оказывает прямое влияние на стоимость кредитов на денежном рынке.

Управление ликвидностью коммерческого банка

У любого коммерческого банка есть необходимость в разработке и дальнейшем принятии комплекса мер по поддержанию эффективного и оптимального уровня ликвидности, который призван обеспечивать полное удовлетворение спроса клиентов на денежные средства, а также не понижал уровня рентабельности банка и его прибыль.

Определение 1

Методология управления ликвидностью представляет собой комплекс мероприятий, направленный на поддержание уровня ликвидности.

Система управления банковской ликвидностью включает в себя и элементы антикризисного управления, помимо элементов управления активами и пассивами коммерческого банка в нормальных условиях.

Мероприятия, направленные на управление уровнем ликвидности банком, при условии образования кризисных ситуаций ликвидности, должны быть направлены на источники образования такого рода кризиса.

Источниками кризиса ликвидности являются:

Рисунок 1. Источники кризиса ликвидности. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

Ухудшение финансового состояния коммерческого банка, по сути, является наиболее опасным для банка. Это получается за счет того, что внутрибанковские проблемы банка по отношению к ликвидности являются главной причиной ликвидации и банкротства коммерческих банков.

Признаками этого являются:

Рисунок 2. Признаки ухудшения финансового сотсояния банка. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

• Первым признаком является понижение объема собственного капитала коммерческого банка на 10 % и больше.
• Второй признак – понижение прибыли банка на 15% и больше.
• Третий признак – СМИ. Посредством СМИ может быть опубликована информация о некачественном управлении в банке, неправильной стратегии и т.д.
• Четвертый признак – это уменьшение норматива достаточности капитала банка на 20 % и больше, а так же несоблюдение, обязательных к выполнению, нормативов.
• Пятый признак – понижение стоимости акций коммерческого банка ниже 29%.

Удержание необходимого (оптимального) уровня ликвидности коммерческого банка представляет собой довольно сложную задачу и не всегда может быть выполнено качественно и эффективно.

Это происходит за счет того, что имеется обратная связь между необходимым уровнем ликвидности банка и уровнем его доходности. Соответственно, чем больше первый показатель, тем меньше второй и наоборот.